界面新聞?dòng)浾?| 穆玥

中基協(xié)備案信息顯示，近日百億量化私募佳期投資的實(shí)際控制人已經(jīng)由公司創(chuàng)始人季強(qiáng)變更為吳霄霄。

據(jù)中證金牛座報(bào)道，佳期投資對(duì)此回應(yīng)稱(chēng)：“本次實(shí)控人變更在公司既定計(jì)劃中，目前已實(shí)現(xiàn)平穩(wěn)有序過(guò)渡。新的實(shí)控人在此次變更前擔(dān)任公司投資總監(jiān)及高級(jí)管理人員。未來(lái)，公司將繼續(xù)推動(dòng)技術(shù)和研發(fā)等各項(xiàng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)健發(fā)展?！?/p>

佳期投資成立于2014年11月，不過(guò)2016年8月才在中基協(xié)完成登記備案，同年11月備案首只產(chǎn)品“佳期恒星私募基金一期”，據(jù)第三方平臺(tái)數(shù)據(jù)，大約在2021年4月份該公司的管理規(guī)模首次突破100億元。

天眼查APP數(shù)據(jù)顯示，佳期投資最初的注冊(cè)資本為5000萬(wàn)元，由季強(qiáng)全資持股。直到2023年12月，公司注冊(cè)資本增加至6250萬(wàn)元，吳霄霄新進(jìn)成為公司持股20%的股東，季強(qiáng)的持股比例隨之下降至80%。

今年2月份，佳期投資的注冊(cè)資本進(jìn)一步增加至2.65億元，公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)也迎來(lái)新一輪調(diào)整。

具體來(lái)看，吳霄霄的直接持股比例上升至56%，季強(qiáng)的持股比例大幅下降至僅為19%，同時(shí)佳期投資新增兩位股東上海持期企業(yè)和羅沉，直接持股比例分別為15%和10%。由于上海持期企業(yè)由吳霄霄和羅沉分別持股66.68%和33.32%，合并計(jì)算后，吳霄霄累計(jì)持有佳期投資66.002%的股份，羅沉累計(jì)的持股比例也達(dá)到了14.998%。

根據(jù)中基協(xié)披露的工作履歷，在創(chuàng)辦佳期投資之前，季強(qiáng)曾任珠海建科貿(mào)易發(fā)展有限公司業(yè)務(wù)經(jīng)理、部門(mén)經(jīng)理，珠海特區(qū)報(bào)社報(bào)業(yè)發(fā)行站長(zhǎng)、報(bào)業(yè)發(fā)行經(jīng)理等，并未有量化投資相關(guān)的從業(yè)經(jīng)歷。

吳霄霄曾于2014年6月至同年12月短暫在美國(guó)Spot Trading LLC擔(dān)任量化投資研究員，隨后于2015年1月加盟佳期投資擔(dān)任投資總監(jiān)。羅沉則是在2017年3月加入佳期投資，擔(dān)任合規(guī)風(fēng)控負(fù)責(zé)人，此前主要從事個(gè)人投資。

近年來(lái)國(guó)內(nèi)量化私募行業(yè)發(fā)展勢(shì)頭迅猛，頭部量化機(jī)構(gòu)更是頻繁“上新”，不過(guò)，穩(wěn)居百億私募之列的佳期投資卻顯得頗為低調(diào)。Wind數(shù)據(jù)顯示，自2023年4月以來(lái)，佳期投資已經(jīng)連續(xù)兩年多沒(méi)有備案新產(chǎn)品。截至今年6月6日，公司旗下一共備案了203只產(chǎn)品，其中20只提前清算，3只正常清算，仍在運(yùn)作的180只產(chǎn)品中有17只今年一季度報(bào)送的存續(xù)規(guī)模不足1000萬(wàn)元。

業(yè)績(jī)表現(xiàn)方面，據(jù)Wind數(shù)據(jù)，佳期投資旗下僅有4只產(chǎn)品近期凈值有更新，截至今年5月30日，這4只產(chǎn)品近兩年的收益均值約為15.17%，近六個(gè)月的收益均值約為2.06%。

盡管近年來(lái)產(chǎn)品“上新”相對(duì)停滯，佳期投資的員工人數(shù)卻繼續(xù)延續(xù)著以往的快速增長(zhǎng)勢(shì)頭。天眼查APP數(shù)據(jù)顯示，該公司的參保人數(shù)從2018年的3人一路增加至2023年的141人，其中2023年度增加36人。另?yè)?jù)中基協(xié)數(shù)據(jù)，目前佳期投資的全職員工人數(shù)為156人。

在佳期投資之前，百億量化私募實(shí)際控制人發(fā)生變更的情況已有先例。

2021年10月，上海鳴石私募時(shí)任首席策略負(fù)責(zé)人袁宇與公司時(shí)任實(shí)際控制人、總裁李碩爆發(fā)“控制權(quán)爭(zhēng)奪戰(zhàn)”，最終袁宇順利奪回公司控制權(quán)，累計(jì)持股比例達(dá)到61.63%，李碩僅保留了通過(guò)上海松盟投資間接持有的該公司8.5%的股權(quán)。之后鳴石私募又經(jīng)歷了一次股權(quán)變更，袁宇的累計(jì)持股比例進(jìn)一步上升為71.63%。

Wind數(shù)據(jù)顯示，在卷入上述股權(quán)風(fēng)波之后，上海鳴石私募自2021年11月至2022年11月期間連續(xù)13個(gè)月沒(méi)有備案新產(chǎn)品，隨后才重新啟動(dòng)產(chǎn)品備案。

2023年6月，作為上海寬德私募創(chuàng)始股東之一的張大慶因個(gè)人原因選擇退休，退出公司股東之列，同時(shí)徐御之的累計(jì)持股比例上升至約為57.7%，公司實(shí)際控制人由張大慶變更為徐御之。后續(xù)上海寬德私募的股權(quán)結(jié)構(gòu)繼續(xù)經(jīng)歷三次變動(dòng)，截至目前，徐御之累計(jì)持有公司60%的股份，另有馮鑫和肖萌累計(jì)的持股比例分別為35%和5%。

中基協(xié)備案信息顯示，徐御之于2013年4月加入上海寬德私募的關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)珠海寬德私募，2018年7月以后出任上海寬德私募投資經(jīng)理至今。

在“換帥”前后，上海寬德私募反而進(jìn)入了新一輪的快速擴(kuò)張期。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至今年6月6日，公司旗下一共備案了503只私募產(chǎn)品，其中335只產(chǎn)品為2023年以來(lái)備案，占比66.6%。

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